Прогноз о том, что на широком рынке в ближайшее время будет сформирован локальный отскок, реализовался. Инвесторам рекомендовалось рассмотреть некоторые бумаги для спекулятивных покупок с краткосрочным горизонтом удержания.
Разберемся, на сколько выросла цена данных акций, кто оказался в лидерах локального ралли, продолжит ли индекс восходящее движение и кого все еще можно рассмотреть для покупки на отскок.
Результаты
С момента прогноза индекс вырос на 4,8% и на 6,5% всего за прошедшую неделю. Наиболее сильными на текущем отскоке были бумаги производителей циклических потребительских товаров, здравоохранения и технологического сектора.
Из акций здравоохранения были выделены: AbbVie (ABBV), CVS Health (CVS) и Pfizer (PFE). Котировки прибавили 6,2%, 4,5% и 7,5% соответственно. Секторальный ETF XLV за это время вырос на 6,2%.
Из фармкомпаний крупной капитализации сильнее всего росли акции Eli Lilly (LLY), +9,3%.
Сектор циклических потребительских товаров прибавил 6,6%. В нем были отмечены лишь акции Tesla (TLSA), которые за прошедшую неделю отскочили на 13,3%.
Из прочих представителей сектора с крупной капитализацией также активно росли бумаги Amazon (AMZN) и Starbucks (SBUX) — обе прибавили около 8%.
А вот из сектора товаров первой необходимости выделялся спектр бумаг. Не оправдал ожиданий Archer Daniels Midland (ADM). C момента рекомендации котировки агропромышленной корпорации торгуются на 3,5% ниже. Несмотря на это, ожидаю в ближайшие недели формирование отскока. Скромно прибавили бумаги Kroger (KR) — всего 2,5%. Coca-Cola (KO) и PepsiCo (PEP) выросли на уровне сектора в районе 4%. А вот Procter & Gamble (PG) обогнал рост секторального ETF XLP и отскочил на 6,5%
Сильнее всех из представителей сектора были акции Sysco Coproration (SYY) и Estee Lauder (EL) — рост около 10%.
Финансовый сектор (XLF) выглядел слабее широкого рынка и вырос на 4,2%. Рекомендованные Berkshire Hathway (BRK.B) и Chubb Limited (CB) прибавили на уровне XLF. А вот котировки страхового брокера Marsh & McLennan (MMC) значительнообошли секторальный ETF и выросли на 7,5%, став самой сильной бумагой среди акций финансовых организаций с крупной капитализацией. Среди региональных банков из рекомендованных бумаг M&T Bank (MTB) и Comerica (CMA) выросли всего на 3%. Однако в среднесрочной перспективе ожидаю продолжение восходящего движения.
Из коммунального сектора были выделены акции Consolidated Edison (ED), котировки которого выросли на 5,4%, что было несколько лучше секторального ETF XLU. Сильнее всех показали себя акции NextEra Energy (NEE) —рост около 8%.
Бумаги золотодобытчика Newmont Corporation (NEM) пока не оправдывают прогноза и торгуются на уровне цены рекомендации. Тем не менее ожидаю рост в ближайший квартал.
Технологический сектор с начала года был в аутсайдерах, но на текущем отскоке это один из главных драйверов широкого рынка (+6,2%). Из рекомендованных крупных имен Apple (AAPL), Microsoft (MSFT) и Broadcom (AVGO) прибавили 6,1%, 7,1% и 3,2% соответственно. Среди компаний малой капитализации — Fortinet (FTNT), Paychex (PAYX) и Arista Networks (ANET) — выросли на 7,1, 6,2% и 8% соответственно.
Значительно сильнее сектора и рынка выглядели компании-поставщики облачных решений для бизнеса, такие как SalesForce (CRM), Intuit (INTU) и ServiceNow (NOW). Акции росли на 13% и более.
Что дальше
Покупка потенциального дна — задача не из простых. Но как можно увидеть, при разумном подходе и наличии стратегии возможно заработать неплохие проценты за очень короткий срок.
Пока не оправдывают прогнозы бумаги из энергетического сектора, такие как Chevron (CVS), ConocoPhillips (COP), Exxon Mobil (XOM), Devon (DVN), Marathon Oil (MRO) и EOG (EOG). За неделю акции так и не смогли показать рост. В краткосрочной перспективе все же ожидаю формирование локального отскока, так что краткосрочные спекулятивные покупки еще допустимы.
Как и в акциях агросектора — Archer Daniels Midland (ADM), Mosaic (MOS), CF Industries (CF).
В целом компании, связанные с товарными рынками, локально выглядят несколько перепроданными. Но инвесторам стоит учитывать, что речи о долгосрочных покупках идти не должно — ожидаю более серьезную коррекцию и снижение инфляционного давления в среднесрочной перспективе.
Что касается широкого рынка, то наиболее вероятным краткосрочным сценарием является продолжение роста индекса S&P 500 до уровня 4000–4050 п. и образование, как минимум, локальной коррекции.
БКС Мир инвестиций