Москва, 22 апреля - "Вести.Экономика".
«Мы понятия не имеем - и никогда не имели - будет ли рынок расти, падать или останется без изменений в ближайшем или среднесрочном будущем», - написал он в своем письме 1986 акционерам Berkshire Hathaway.
И все же Мудрец Омахи не мог удержаться от нескольких предсказаний на будущее.
Ниже расскажем о 12 предсказаниях Баффета и их точности.
" Могу сказать с уверенностью, что все это плохо кончится», - заявил Баффет в интервью CNBC в январе 2018 года.
"Когда это случится или как, я не знаю."
Пока предсказание Баффета относительно криптовалют верно. Во то время, когда он сделал свое предсказание, биткоин превышал $14 000.
К концу 2018 года его стоимость сократилась до менее $4 000.
«Корабли будут плавать по всему миру, однако Общество сторонников теории о том, что Земля плоская, будет процветать», - говорил Баффетт в мае 1984-го, подразумевая консерваторов в финансовой сфере.
Баффет говорил об упрямом дениализме на финансовых рынках, и его предсказание о так называемых сторонниках теории плоской Земли было верным – в последние годы наблюдается их возрождение.
Прирост капитализации конгломерата на 48.2% в 1985-м Баффетт сравнил с появлением Кометы Галлея, что в ближайшие 75 лет не повторится.
Он также предполагал, что годовой рост стоимости акций на 23.2% также не повторится.
Через 20 лет оказалось, что он был не прав. Собственный капитал Berkshire Hathaway вырос на 48.3% в 1998 году.
Второе предсказание Баффета также не сбылось.
В 1986 году стоимость акций выросла на 23.3%. За следующие 10 лет стоимость росла по меньшей мере на 23.2%.
В мае 2005-го Баффетт заявил в Университете Канзаса, что глава Sears Эдди Ламперт не сможет вернуть к жизни сеть торговых центров, под давлением конкурентов, в числе которых Walmart и Costco.
Баффетт оказался прав, так как Sears объявила о банкротстве, однако недавно Ламперт получил разрешение на выкуп 126-летней торговой сети, чтобы избежать ликвидации.
«Мы надеемся навсегда сохранять под контролем три наших ведущих холдинга, Capital Cities/ABC, Inc., Geico Corporation, и The Washington Post», - заявил Баффетт акционерам в 1986 году.
Несмотря на лучшие намерения, Баффет не смогу отказаться от отличной сделки. Berkshire продала долю в Capital Cities/ABC The Walt Disney Company в 1996-м. 28% акций The Post были проданы Graham Holdings в 2014-м.
Berkshire Hathaway остается инвестором Geico, See's Candies, и The Buffalo News.
В 1988 после приобретения доли в Federal Home Loan Mortgage Pfd. (Freddie Mac), Баффетт утверждал, что эти ценные бумаги будут храниться в портфеле долгое время.
«Мы ожидаем, что эти бумаги будут в нашем портфеле долго. Вообще, когда у нас есть выдающийся бизнес с выдающимся менеджментом, то наш любимый период держания бумаг – вечность», - заявлял тогда Баффет.
Однако впоследствии Баффет передумал.
Berkshire Hathaway продала почти все акции Freddie Mac и Fannie Mae в 2000 году.
Coke и Gillette будут доминировать в своих отраслях по всему миру, утверждал Баффетт в 1996 году в письме к акционерам, и будут наращивать свои доли.
"Их доминирование на рынке будет, вероятно, укрепляться. Обе компании существенно расширили свою долю на рынке за последние десять лет, и все указывает на то, что из ждут такие же хорошие результаты в следующем десятилетии».
Так и произошло. Компании остаются лидерами на своих рынках. Доля Coca-Cola на рынке США составляла 41% в 1991-м, тогда как на мировом рынке – 49% в 2015 году.
Доля Gillette сократилась с 70% в 2010-м до 54% в 2016-м, на фоне растущей конкуренции.
«Думаю, проживу еще около 12 лет, хотя хотелось бы больше», - говорил Баффетт в 2006 году.
С тех пор прошло больше 12-ти лет, и Баффетт остается в добром здравии.
Ариэль Гсинг, молодой игрок в настольный теннис получил в 2009-м одобрение от Баффетта со словами, что наступит день, когда он станет олимпийским чемпионом.
Фактически эти слова Баффета были не столько предсказанием, сколько рекламным ходом в пользу присутствия Гсинга на ежегодном собрании Berkshire Hathaway.
Однако в 2012-м на олимпиаде Гсинг проиграл 4-2 китайцу Ли Ксяоксия.
В 2011 году Баффетт ожидал восстановления на рынке жилья после того, как лопнул пузырь на рынке жилья США и спровоцировал финансовый кризис. «Мы вновь будем строить миллионы домов ежегодно, и безработица упадет до невероятных минимумов», - говорил он
Баффет оказался прав на счет восстановления рынка жилья и занятости.
Безработица упала с 8.9% в 2011 году до 3.8% в 2018 году.
«За 10-летний период с января 2008-го по декабрь 2017-го S&P 500 обойдет портфель хедж-фондов, в плане комиссий, затрат и издержек», - прогнозировал Баффетт.
Инвестор долгие годы утверждал, что индексные фонды предлагают более высокую прибыль, чем отдельные акции, так как дают возможность инвестировать в более широкий ряд акций при меньших комиссиях.
Баффетт был прав, S&P 500 прибавлял, в среднем, 8.5% с 2008-го по 2017-й, а средняя прибыль для 5 фондов составила менее 3%.
В 1999 году Баффетт прогнозировал, что S&P 500 будет показывать динамику, худшую, чем в 1982-м в следующие 20 лет.
Баффет оказался прав, так как S&P прибавил 19% с 1982-го по 1999 год В следующие 10 лет средняя прибыль составляла 1.2%. С 2010 по 2018 г этот показатель вырос до 12.2%.
Легендарный инвестор Уоррен Баффетт предпочитает не делать прогнозы на будущее.
«Мы понятия не имеем - и никогда не имели - будет ли рынок расти, падать или останется без изменений в ближайшем или среднесрочном будущем», - написал он в своем письме 1986 акционерам Berkshire Hathaway.
И все же Мудрец Омахи не мог удержаться от нескольких предсказаний на будущее.
Ниже расскажем о 12 предсказаниях Баффета и их точности.
1. Криптовалюты
Предсказание
:" Могу сказать с уверенностью, что все это плохо кончится», - заявил Баффет в интервью CNBC в январе 2018 года.
"Когда это случится или как, я не знаю."
Результат
:Пока предсказание Баффета относительно криптовалют верно. Во то время, когда он сделал свое предсказание, биткоин превышал $14 000.
К концу 2018 года его стоимость сократилась до менее $4 000.
2. Убежденные консерваторы
Предсказание
:«Корабли будут плавать по всему миру, однако Общество сторонников теории о том, что Земля плоская, будет процветать», - говорил Баффетт в мае 1984-го, подразумевая консерваторов в финансовой сфере.
Результат
:Баффет говорил об упрямом дениализме на финансовых рынках, и его предсказание о так называемых сторонниках теории плоской Земли было верным – в последние годы наблюдается их возрождение.
3. Berkshire Hathaway
Предсказание
:Прирост капитализации конгломерата на 48.2% в 1985-м Баффетт сравнил с появлением Кометы Галлея, что в ближайшие 75 лет не повторится.
Он также предполагал, что годовой рост стоимости акций на 23.2% также не повторится.
Результат
:Через 20 лет оказалось, что он был не прав. Собственный капитал Berkshire Hathaway вырос на 48.3% в 1998 году.
Второе предсказание Баффета также не сбылось.
В 1986 году стоимость акций выросла на 23.3%. За следующие 10 лет стоимость росла по меньшей мере на 23.2%.
4. Sears
Предсказание
:В мае 2005-го Баффетт заявил в Университете Канзаса, что глава Sears Эдди Ламперт не сможет вернуть к жизни сеть торговых центров, под давлением конкурентов, в числе которых Walmart и Costco.
Результат
:Баффетт оказался прав, так как Sears объявила о банкротстве, однако недавно Ламперт получил разрешение на выкуп 126-летней торговой сети, чтобы избежать ликвидации.
5. ABC, Geico, и The Washington Post
Предсказание
:«Мы надеемся навсегда сохранять под контролем три наших ведущих холдинга, Capital Cities/ABC, Inc., Geico Corporation, и The Washington Post», - заявил Баффетт акционерам в 1986 году.
Результат
:Несмотря на лучшие намерения, Баффет не смогу отказаться от отличной сделки. Berkshire продала долю в Capital Cities/ABC The Walt Disney Company в 1996-м. 28% акций The Post были проданы Graham Holdings в 2014-м.
Berkshire Hathaway остается инвестором Geico, See's Candies, и The Buffalo News.
6. Freddie Mac
Предсказание
:В 1988 после приобретения доли в Federal Home Loan Mortgage Pfd. (Freddie Mac), Баффетт утверждал, что эти ценные бумаги будут храниться в портфеле долгое время.
«Мы ожидаем, что эти бумаги будут в нашем портфеле долго. Вообще, когда у нас есть выдающийся бизнес с выдающимся менеджментом, то наш любимый период держания бумаг – вечность», - заявлял тогда Баффет.
Результат
:Однако впоследствии Баффет передумал.
Berkshire Hathaway продала почти все акции Freddie Mac и Fannie Mae в 2000 году.
7. Coca-Cola и Gillette
Предсказание
:Coke и Gillette будут доминировать в своих отраслях по всему миру, утверждал Баффетт в 1996 году в письме к акционерам, и будут наращивать свои доли.
"Их доминирование на рынке будет, вероятно, укрепляться. Обе компании существенно расширили свою долю на рынке за последние десять лет, и все указывает на то, что из ждут такие же хорошие результаты в следующем десятилетии».
Результат
:Так и произошло. Компании остаются лидерами на своих рынках. Доля Coca-Cola на рынке США составляла 41% в 1991-м, тогда как на мировом рынке – 49% в 2015 году.
Доля Gillette сократилась с 70% в 2010-м до 54% в 2016-м, на фоне растущей конкуренции.
8. Смерть
Предсказание
:«Думаю, проживу еще около 12 лет, хотя хотелось бы больше», - говорил Баффетт в 2006 году.
Результат
:С тех пор прошло больше 12-ти лет, и Баффетт остается в добром здравии.
9. Настольный теннис
Предсказание
:Ариэль Гсинг, молодой игрок в настольный теннис получил в 2009-м одобрение от Баффетта со словами, что наступит день, когда он станет олимпийским чемпионом.
Результат
:Фактически эти слова Баффета были не столько предсказанием, сколько рекламным ходом в пользу присутствия Гсинга на ежегодном собрании Berkshire Hathaway.
Однако в 2012-м на олимпиаде Гсинг проиграл 4-2 китайцу Ли Ксяоксия.
10. Рынок жилья
Предсказание
:В 2011 году Баффетт ожидал восстановления на рынке жилья после того, как лопнул пузырь на рынке жилья США и спровоцировал финансовый кризис. «Мы вновь будем строить миллионы домов ежегодно, и безработица упадет до невероятных минимумов», - говорил он
Результат
:Баффет оказался прав на счет восстановления рынка жилья и занятости.
Безработица упала с 8.9% в 2011 году до 3.8% в 2018 году.
11. Паевые фонды
Предсказание
:«За 10-летний период с января 2008-го по декабрь 2017-го S&P 500 обойдет портфель хедж-фондов, в плане комиссий, затрат и издержек», - прогнозировал Баффетт.
Инвестор долгие годы утверждал, что индексные фонды предлагают более высокую прибыль, чем отдельные акции, так как дают возможность инвестировать в более широкий ряд акций при меньших комиссиях.
Результат
:Баффетт был прав, S&P 500 прибавлял, в среднем, 8.5% с 2008-го по 2017-й, а средняя прибыль для 5 фондов составила менее 3%.
12. S&P 500
Предсказание
:В 1999 году Баффетт прогнозировал, что S&P 500 будет показывать динамику, худшую, чем в 1982-м в следующие 20 лет.
Результат
:Баффет оказался прав, так как S&P прибавил 19% с 1982-го по 1999 год В следующие 10 лет средняя прибыль составляла 1.2%. С 2010 по 2018 г этот показатель вырос до 12.2%.